Slides
Page 1
מצגת לשוק ההון דוחות כספיים, רבעון שלישי 2025 20בנובמבר2025
Page 2
2 מצגת זו הוכנה על-ידי טיאסג'יאיטי מערכות מתקדמות בע"מ ("החברה") והיא כוללת אינפורמציה כללית בנוגע לפעילותה, באופן שמידע הכלול בה מוצג למטרות נוחות ובאופן תמציתי בלבד. בהתאם, המצגת אינה ממצה או מתיימרת להקיף את מלוא הנתונים על אודות החברה ופעילותה והיא אינה מהווה תחליף לעיון בדוח התקופתי של החברה לשנת 2024(כפי שפורסם ביום18במרץ2025"( )הדוח התקופתי לשנת2024 )" ובדיווחיההעתיים(ובכלל כך דוח הדירקטוריון של החברה ליום 30בספטמבר2025 )ו/או המיידיים (ביחד "דיווחי החברה"). מצגת זו אינה מהווה הצעה להשקעה או לרכישת ניירות ערך של החברה או הזמנה לקבלת הצעות לרכישת ניירות ערך כאמור ובפרט היא אינה מהווה "הצעה לציבור" או "מכירה לציבור". כמו כן, מצגת זו אינה מהווה תחליף לאיסוף וניתוח מידע עצמאי, אינה מהווה יעוץ או המלצה או חוות דעת וכן אינה מהווה תחליף לשיקול דעת עצמאי של כל משקיע. מצגת זו כוללת, בין היתר, מידע צופה פני עתיד, כהגדרתו בחוק ניירות ערך, תשכ״ח-1968 ,ובכלל כך מידע אודות אסטרטגיה ומנועי צמיחה, רכישת פעילויות, מגמות בתחומי הפעילות של החברה, הערכות לגידול בפעילות וכיו״ב. מידע כאמור כולל הערכות ויעדים אשר התממשותם אינה ודאית ואינה בשליטתה של החברה בלבד. התממשותו ו/או אי התממשותו של המידע הצופה פני עתיד תושפע, בין היתר, מגורמים שונים המפורטים בדוח השנתי לשנת 2024 ,ובכלל זה גורמי הסיכון המאפיינים את פעילות החברה, החלטות של צדדים שלישיים וכן התפתחויות בסביבה הכלכלית ובגורמים חיצוניים המשפיעים על פעילות החברה, ואשר לא ניתן להעריכם מראש ואינם מצויים בשליטת החברה. המידע המוצג במצגת מבוסס על המידע שנכלל על ידי החברה במסגרת הדוח הרבעוני לרבעון השלישי של שנת 2025 ,ובמסגרת דיווחי החברה. עם זאת, במצגת זו עשויים להיכלל נתונים נוספים שאינם בהכרח מהותיים, וכן נתונים המוצגים באופן שונה, באפיון ו/או בעריכה ו/או באופן פילוחם, ביחס לנתונים המופיעים במסגרת הדוח התקופתי לשנת 2024או במסגרת דיווחי החברה, לפי המקרה. דיסקליימר
Page 3
3 חברה גלובלית המתמחה בפיתוח פתרונות טכנולוגיים מתקדמים עבור מערכות ביטחוניות ואזרחיות 900 עובדים 315 מיליון ש "ח הכנסות לתשעה חודשים 2025 33%צמיחה לעומת תקופה מקבילה A דירוג ע"י מעלות S&P חברה ציבורית (TASE:TSG) מאז2024 בעלי מניות מובילים: תע"א, פורמולה מערכות ומנורה מבטחים הדירוג אושרר בחודש יוני 2025 נכון לרבעון שלישי 2025 מי אנחנו
Page 4
האיומים העתידיים טילים היפרסוניים מתמרנים מהירות גבוהה לצד יכולת התחמקות נחילים ומסות של טק"ק ו-UAVs עלות נמוכה ואתגר למערכי הגנה
Page 5
מגמות גלובליות עלייה תקדימית בתקציבי הגנה בעולם + גידול בהשקעות (Defense Tech) עלייה במספר העימותים והמתחים הגיאו-פוליטיים העדפה בינלאומית לפתרונות מוכחים, מודולריים ומבוססי AI מגמות השקעה ב-Tier 2 / Tier 3 תנועה מתשתיות כבדות למערכות חכמות
Page 6
צמיחה בינלאומית שיתופי פעולה עם תעשיות מקומיות בעולם לחדירה לשווקים חדשים בחינת רכישת חברות בארה"ב ובאירופה לקבלת דריסת רגל בשטח הקמת JV (שותפות אסטרטגית) בשווקים מרכזיים מודל Go-To-Marketמשולב טכנולוגיה של טיאסג'י + שותף מקומי
Page 7
חדשנות וטכנולוגיות מתקדמות שילוב מתקדם של בינה מלאכותית בפיתוח מערכות לצורך שיפור ביצועים מעבר מטכנולוגיות למוצרים ומשם למערכות שלמות Systems of Systems
Page 8
ביטחון פניםביטחון רשויות מקומיות ועסקים מוצרים נוספים מערכות שליטה ובקרה אוויריות וימיות מיפוי מטרות תלת־ממדי תחקור הקלטה וניטור רב-מקורות מערכות חקירה ומודיעין ניהול מצבי חירום וכוחות הצלה ניתוח וידאו והגנה על גבולות אפליקציות ליבה מוניציפליות ניהול נכסי נדל״ן עירוניים מערכות לניהול מוקדי שירות בענן ניהול ומיפוי תשתיות קריטיות ציוד לבדיקה (צבדי"ם) שירותי הנדסה מבצעית, הדרכה ודיגיטל תחומי פעילות מרכזיים
Page 9
רבעון שלישי2025 החברה מסכמת רבעון שיא וממשיכה במגמת הצמיחה 9 (1 )הנתונים במיליוני ש"ח, נלקחו מדוח הדירקטוריון לרבעון השלישי של שנת 2025"(דוח הדירקטוריון"). (2 )הנתונים המוצגים הינם נתוניNON-GAAP (מדדים פיננסיים שאינם מבוססים על כללי חשבונאות מקובלים), לפרטים אודות הנתונים הכספיים בהתאם לכללי חשבונאות מקובלים ראו בדוח הדירקטוריון. (3 )הרווח הגולמי והתפעולי הינם בנטרול עלות תשלום מבוסס מניות. (4 )ה-EBITDA ,הרווח הנקי והרווח התפעולי המגזרי הינם בנטרול עלות תשלום מבוסס מניות, הוצאות רכישת חברות והוצאות הנפקה ראשונה לציבור. (5 )בהתייחס לרווח הנקי לרבעון השלישי של שנת2024בלבד נוטרלה גם הטבת מס חד פעמית בסך של כ-2.7מיליון ש"ח שהביאה את הרווח הנקי לסך של כ-7.5מיליון ש"ח.
Page 10
הכנסות 10 30%+ לשיאשל 110 מיליון ש"ח צמיחה רבעון שלישי 2025 צמיחהלשיא בהכנסות, ברווח הגולמי, ברווח התפעולי וב-EBITDA
Page 11
11 41% לשיאשל 27 מיליון ש"ח רווח גולמי + צמיחה תוך שיפור שיעורו ל- 25% רבעון שלישי2025 צמיחהלשיא בהכנסות, ברווח הגולמי, ברווח התפעולי וב-EBITDA ראו הערת שוליים בשקף9
Page 12
12 לשיא של 12 מיליון ש"ח רווח תפעולי 39%+ צמיחה תוך שיפור שיעורו ל- 11% רבעון שלישי2025 צמיחהלשיא בהכנסות, ברווח הגולמי, ברווח התפעולי וב-EBITDA ראו הערת שוליים בשקף9
Page 13
13 29% 18 מיליון ש"ח EBITDA + צמיחה לשיא של תוך שמירה על שיעור של- 17% רבעון שלישי2025 צמיחהלשיא בהכנסות, ברווח הגולמי, ברווח התפעולי וב-EBITDA ראו הערת שוליים בשקף9
Page 14
14 38% 7 מיליון ש"ח רווח נקי ראו הערת שוליים בשקף 9 צמיחה ל- רבעון שלישי 2025 צמיחהלשיא בהכנסות, ברווח הגולמי, ברווח התפעולי וב-EBITDA +
Page 15
15 38% 12 מיליון ש"ח תזרים מזומנים מפעילות שוטפת צמיחה ל- רבעון שלישי 2025 צמיחהלשיא בהכנסות, ברווח הגולמי, ברווח התפעולי וב-EBITDA ראו הערת שוליים בשקף9 +
Page 16
1616 אספקה ראשונה של רישיונות עבור צבא ארצות הברית במסגרת הסכם אסטרטגי עם חברה אמריקאית הזמנות חדשות בתחום ה-AIבישראל ובשווקים בינלאומיים עלייה במכירות לאירופה באמצעות התעשיות הביטחוניות, כולל הטמעת תמונה אווירית מבוססת פרוטוקול נאט"ו השקת מערכת אכלוס דינמי בפרויקט רחב היקף של ניהול נכסים התפתחויות עסקיות מגזר בטחוני
Page 17
1717 התפתחויות עסקיות מגזר אזרחי ביקוש מתרחב למערכות ליבה אחודות ברשויות המקומיות הקמת מוקד חדש במודיעין עילית עקב התרחבות דרישות לקוחות העמקת נוכחות בעיריות גדולות וכן בגופים ציבוריים רכישת חברה משלימה בתחום השירותים ההנדסיים לרשויות מקומיות ותאגידים בנובמבר 2025
Page 18
מוסדיים והציבור 25.2% 37.4% 37.4% נובמבר2025 103.5 מיליון ש"ח גיוס הון ממשקיעים מובילים
Page 19
ניתוח הדוחות הכספיים 19
Page 20
20 25% שעור רווח גולמי% 12 39%צמיחה לעומת רבעון מקביל רווח תפעולי 27 41%צמיחה לעומת רבעון מקביל רווח גולמי 110 הכנסות 30%צמיחה לעומת רבעון מקביל 7 38%צמיחה לעומת רבעון מקביל רווח נקי Q3/2025 תזרים מזומנים נטו מפעילות שוטפת38%צמיחה לעומת רבעון מקביל 12 ראו הערות שוליים בשקף9 17% EBITDAשעור% 18 29%צמיחה לעומת רבעון מקביל EBITDA נתונים רבעוניים עיקריים
Page 21
סיכום רבעון שלישי2025 עיקרי התוצאות Q3’2025 10% Q3’2024 11% 6% 39% 9 12 רווח תפעולי 39%צמיחה ברווח התפעולי ל12מיליון ש"ח בשיעור רווח גבוה יותר של 11% Q3’2025Q3’2024 6% 30% 84 110 הכנסות 30%צמיחה בהכנסות לשיא של 110מיליון ש"ח Q3’2025 23% Q3’2024 25% 6% 41% 19 27 רווח גולמי 41%צמיחה ברווח הגולמי לשיא של 27מיליון ש"ח בשיעור רווח גבוה יותר של 25% שיעור מההכנסות 21ראו הערות שוליים בשקף9
Page 22
עיקרי התוצאות Q3’2025 17% Q3’2024 17% 6% 29% 14 18 EBITDA 29%צמיחה ב-EBITDA ל18מיליון ש"ח תוך שמירה על שיעור הרווח Q3’2025 6% Q3’2024 6% 7.5 6.6 רווח נקי 38%צמיחהברווח הנקי ל6.6מיליון ש"ח תוך שמירה על שיעור הרווח שיעור מההכנסות 22ראו הערות שוליים בשקף9 סיכום רבעון שלישי2025 6% 38% 4.8
Page 23
101 Q1’2025 84 86 101 Q4’2024Q3’2024 77 Q2’2024 2% 18% 9% 101 105 Q2’2025 4% Q3’2025 5% 110 23 הכנסות לרבעון השוואה על פני רבעונים צמיחה מתמשכת לאורך 5רבעונים רצופים ראו הערות שוליים בשקף 9
Page 24
24 EBITDAלרבעון השוואה על פני רבעונים צמיחה מתמשכת לאורך 5רבעונים רצופים Q3’2024 Q4’2024 Q1’2025Q2’2024 9% 6% 9% 13 14 15 16 Q2’2025 17.6 8% ראו הערות שוליים בשקף9 4% 18.3 Q3’2025
Page 25
25 התפלגות מגזרי פעילות לרבעון מול רבעון מקביל ביטחוני אזרחי Q3/2025 Q3/2024 רבעון Q3/2025 Q3/2024 התפלגות לפי מגזר ב-%הכנסות 110 12 84 9 79% 21% 69% 31% 77% 23% 83% 17% רווח תפעולי מגזרי רבעון התפלגות לפי מגזר ב-% 74% 26% ראו הערות שוליים בשקף9
Page 26
26 YTD’2025 הכנסותרווח גולמירווח תפעוליEBITDAרווח נקי 315773452 236542640 %שינוי33%42%33%31% 18 13* 39% צמיחה משמעותית בכל המדדים מול תקופה מקבילה YTD/2025 YTD/2024 ראו הערות שוליים בשקף9 תזרים מזומנים מפעילות שוטפת 45 28 60%
Page 27
27 סך המאזן הון עצמי שיעור ההון ביחס לסך המאזן יחס שוטף מזומנים, פיקדונות וני"ע סחירים חוב פיננסי חוב פיננסי נטו 31.12.2024 נתוני מצב כספי עיקריים השוואה למאזן שנתי המשך גידול בהון העצמי ובשיעור ההון העצמי מסך המאזן גידול ביחס השוטף קיטון בחוב הפיננסי נטו 555 176 32% 1.5 127 141 14 30.9.2025 528 162 31% 1.4 98 114 17 ראו הערות שוליים בשקף9
Page 28
תודה, w w w .t s g i t s y s t e m s .c o m