Slides
Page 1
En boliglånsbank for mennesker med økonomiske utfordringerInvestorpresentasjon 3. kvartal 2026
Page 2
Våre mål• Kraft bank møter alle kunder med respekt• Kraft Banks kunder skal få en bedreøkonomisk situasjon etterrefinansiering, enn de hadde før de blekunder• Kundene våre skal klare å refinansieretilbake til ordinær bank
Page 3
Samfunnsansvar I Kraft Bank• Forretningsmodellen til Kraft Bank er bygget på å hjelpe mennesker ut av økonomiske problemer• Når Kraft Bank kan hjelpe en kunde med å unngå tvangssalg av boligen, beholder en familie hjemmet sitt og får muligheten til en ny start• Dette påvirker både enkeltmennesker og lokalsamfunn
Page 4
Siden oppstarten i 2018 har 2.984 kunder blitt friskmeldt.138 siste kvartal.
Page 5
Refinansieringer fra Kraft Bank75 % suksess siden oppstart (74 % i 2026), definert som:• Kunder som refinansierte fra oss til ordinær bank14 % betinget suksess siden oppstart (13 % i 2026), definert som:• Kunder som gikk fra oss til spesialbank• Enkelte går på pris• Enkelte går pga. mislighold/økt gjeld9 % (9 % i 2026) refinansiert ved inndrivelse, blanding av finansiering i annen bank og tvangsinndrivelse3 % (4 % hittil i 2026) har vi ikke lykkes med, de som kom fra spesialbank til oss og går ut igjen til spesialbank0%2%4%6%8%10%12%14%16%18% 0100200300400500600700 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 (hiå)SuksessBetinget suksessInndrivelseIkke suksessInndrivelse % (h. akse)
Page 6
Stabilt resultatOverskudd etter skatt:16,1 MNOK, mot 16,1 MNOK samme periode i 2025Resultat hittil i år 48,2 MNOK, mot 43,0 MNOK i 2025Rentenetto 3,1 %mot 3,7 % samme periode i 2025Vekst i netto utlån 2,3 %siste 12 månederKostnadsgrad 49 %mot 45 % samme periode i 2025Egenkapitalavkastning etter skatt:12,7 % mot 13,3 % samme periode i 2025Forventer å komme tilbake til løpende egenkapitalavkastning på 15 %Utbytte på 0,50 NOKper aksje utbetalt i kvartalet, 1,26 NOKfor 2025Total utbytteutbetaling for inntektsåret 2025 var 83 %Kapitaldekningen var 24,7 %og 27,2 %medregnet resultat hittil i år
Page 7
-20002004006008001 0002 9003 0003 1003 2003 3003 4003 5003 6003 7003 8002022 2023 2024 2025 2026 (hiå)Utlån siste 5 årUtlån til kunderUtlånsvekst (h.akse) Vekst• Netto utlånsvekst i 3. kvartal var negativ med 103 millioner kroner• Netto utlånsvekst siste 12 måneder 84 millioner kroner• Netto utlån til kunder 3.736 millioner kroner• Utlån ved årsslutt 2026 forventes å være 3,9 milliarder kroner.• Nysalget var 373 (456) millioner kroner• Innfrielser og avdrag var 477 (414) millioner kroner-150-100-500501001503 5503 6003 6503 7003 7503 8003 8503 9003Q25 4Q25 1Q26 2Q26 3Q26Utlån siste 5 kvartalUtlån til kunderNetto utlånsvekst (h. akse)
Page 8
Resultat• Resultat før skatt i 3. kvartal: 21,4 (21,5) millioner kroner• Resultat etter skatt: 16,1 (16,1) millioner kroner• Tapsavsetninger hindret banken i å nå avkastningsmålet.• Annualisert egenkapitalavkastning etter skatt var 12,7 % (13,3 %) i kvartalet• Banken forventer å komme tilbake til løpende egenkapitalavkastning på 15 %13,5 %15,7 %14,7 %10,5 %12,7 %0%2%4%6%8%10%12%14%16%18%05101520253Q25 4Q25 1Q26 2Q26 3Q26Resultat siste 5 kvartalResultat etter skattEk avkastning12,2 %10,2 %6,3 %13,5 %12,8 %0%2%4%6%8%10%12%14%16%0102030405060702022 2023 2024 2025 2026 (hiå)Resultat siste 5 årResultat etter skattEk avkastning etter skatt (h. akse)
Page 9
Inntekter -kostnader• Samlede inntekter i 3. kvartal var 58,1 (56,7) millioner kroner. Dette var en økning også mot samlede inntekter i forrige kvartal.• Inntekter hittil i år var 178,9 millioner kroner, mot 154,9 millioner i samme periode i 2025.• Driftskostnader var 28,2 (25,5) millioner kroner. Kostnadsgraden var 49 % (45 %). Dette er en reduksjon fra forrige kvartal som var 54%• Banken oppgraderer banksystemene løpende og forventer investeringer i samme takt som i 2025.• Investeringer avskrives over 3 år.0102030405060703Q25 4Q25 1Q26 2Q26 3Q26Inntekter og kostnader siste 5 kvartalRentenetto og andre driftsinntekterSum driftskostnader - 20,0 40,0 60,0 80,0 100,0 120,0 140,0 160,0 180,0 200,02022 2023 2024 2025 2026 (hiå)Inntekter og kostnader siste 5 årRentenetto og andre driftsinntekterSum driftskostnader
Page 10
Renterisiko• Banken ga historisk største delen av utlån med rentegaranti i 3 år• Vesentlig reduksjon av lån med rentegaranti siste år• 12% av bankens utlån per 3Q26 har rentegaranti• Rentegaranti er fremdeles et bra produkt for enkelte kunder• Banken kan ikke øke utlånsrenten i perioden så lenge kundene ikke misligholder• Forventning fra oppstart at kunder blir i banken i gjennomsnitt i 2 år• Forventningen holder i første 2-3 år for en enkelt årgang, men har en hale utover opprinnelig forventning• Nye utlån med rentegaranti er gitt på 5 % rentenetto fra bankens innskuddskostnad på det gjeldende tidspunktet - 500 1 000 1 500 2 000 2 500 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024 2025 2026 (hiå) Opprinnelig og innfridd utlånsvolum Flytende renteRentegarantiInnfridd
Page 11
Utlån –størrelse og LTV• 79 % av utlån er under 6 millioner• 92 % av utlån er under 85 % LTV• Volumvektet gjennomsnittlig LTV er 65,7 %• Gjennomsnittlig engasjement per kunde er 2,3 millioner kroner• Eiendomsverdier oppdateres kvartalsvis050 000 000100 000 000150 000 000200 000 000250 000 000300 000 000350 000 000400 000 000450 000 000500 000 000 <2m 2-4m 4-6m >6m under 60%60-75%75-85%85-100%over 100%
Page 12
Utlån -sikkerhet• 98,3 % av utlånsvolumet er sikret med pant i bolig• Lån uten sikkerhet ytes kun i tillegg til lån med pant i bolig • 97,0 % av kundene har kun lån med sikkerhet i bolig • Gjennomsnittlig størrelse:• Pantelån 2,3 millioner kroner• Lån uten sikkerhet 0,43 millioner kroner• Tall som samsvarer med ordinære boliglånsbanker • Diversifisert portefølje med lavt engasjement per kunde gir lavere kredittrisiko UtlånsvolumBoliglånUten sikkerhetSikkerhet antall kunderKun BoliglånBolig og usikret
Page 13
Tapsgrad• Nedskrivninger og tap var 8,5 (9,8) millioner kroner i 3. kvartal.• Individuelle avsetninger økte med 9,2 millioner, særlig grunnet lavere realisert panteverdi enn ventet.• Balanseførte avsetninger var 90,0 millioner kroner, hvorav 77,0 millioner var individuelle.• Modellavsetninger falt med 0,7 millioner til 13,0 millioner kroner.• Konstaterte tap i kvartalet var 56 tusen kroner.• Nedskrivninger og tap hittil i år var 25,7 (18,5) millioner kroner. 1,05%0,64%0,96%0,82%0,89%0,00%0,20%0,40%0,60%0,80%1,00%1,20% - 2,0 4,0 6,0 8,0 10,0 12,03Q25 4Q25 1Q26 2Q26 3Q26Tap siste 5 kvartal 0,26%0,29%0,53%0,66%0,88%0,00%0,10%0,20%0,30%0,40%0,50%0,60%0,70%0,80%0,90%1,00% - 5,0 10,0 15,0 20,0 25,0 30,02022 2023 2024 2025 2026 (hiå)Tap siste 5 år
Page 14
Avsetninger og utvikling mislighold 0,00%0,50%1,00%1,50%2,00%2,50%2 8002 9003 0003 1003 2003 3003 4003 5003 6003 7003 8003 9002022 2023 2024 2025 2026Balanseførte avsetnnger siste 5 år Brutto utlånBalanseførte avsetninger % av brutto utlån84,9 %85,1 %82,7 %81,8 %82,1 %81,5 %80,7 %82,9 %81,1 %81,1 %81,7 %79,5 %80,1 %80,8 %81,1 %4,6 %3,9 %5,0 %5,1 %4,2 %3,7 %4,1 %2,5 %4,1 %3,3 %2,9 %4,3 %4,3 %3,3 %2,8 %9,8 %11,0 %12,3 %13,9 %14,5 %14,9 %15,2 %14,6 %14,8 %15,6 %15,5 %16,2 %15,6 %15,9 %16,1 %50 %55 %60 %65 %70 %75 %80 %85 %90 %95 %100 % 1k23 2k23 3k23 4k23 1k24 2k24 3k24 4k24 1k25 2k25 3k25 4k25 1k26 2k26 3k26Steg 1Steg 2Steg3
Page 15
Kapitaldekning• Kapitaldekningen var 24,7 % per 3. kvartal og 27,2 % medregnet resultat hittil i år.• Krav til samlet kapitaldekning var 23,7 %, inkludert kapitalkravsmargin på 1,5 %.• Ren kjernekapitaldekning var 22,5 %, mot et krav på 18,1 % inkludert kapitalkravsmargin.25,1 %25,9 %23,3 %26,6 %24,7 %21%22%23%24%25%26%27%2022 2023 2024 2025 2026 (hiå)Kapitaldekning siste 5 år25,8 %26,6 %26,0 %24,3 %24,7 %23%24%24%25%25%26%26%27%27%3Q25 4Q25 1Q26 2Q26 3Q26Kapitaldekning siste 5 kvartal
Page 16
Kapitalkrav• Forventer ingen endringer i kapitalkrav• Pilar 2 krav redusert med 3,3 prosentpoeng fra 2. april 2024.• Nytt krav 22,2% med kapitalkravsbuffer på 1,5% gir samlet styringsmål for kapital på 23,7%. • Pilar 2 krav skal dekkes med minimum 56,25% ren kjernekapital og 75% kjernekapital.• Bankens kapitalplan:• Utstede fondsobligasjon• Revisjon av delårsresultat• Tilbakeholdt overskudd• Redusert vekst• Ytterligere egenkapital0,0 %5,0 %10,0 %15,0 %20,0 %25,0 %30,0 % 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 1Q24 2Q24 3Q24 4Q24 1Q25 2Q25 3Q25 4Q25 1Q26 2Q26 3Q26Minstekrav ren kjernekapitaldekningSystemrisikobufferMotsyklisk bufferBevaringsbufferPilar 2Kjerne og tilleggskapitalStyringsbufferKapitaldekningKapitaldekning ink res. hiå
Page 17
Historiske utbytter• Historiske utbyttegrad har vært 23%, 0%, 30%, 50% og 83% for inntektsårene 2021-2025.• 91,6 millioner kroner i akkumulerte utbytter• Utbyttepolicy på inntil 100% av resultat• Praktisering av utbyttepolicy ved utbetaling av 50% etter årsslutt, eventuelt tilleggsutbytte etter 1. halvår dersom forsvarlig0%10%20%30%40%50%60%70%80%90%01020304050602021 2022 2023 2024 2025Historiske utbytter Utbytte (nokm v. akse)Andel av årsresultat (% h. akse)
Page 18
Stabilt resultatOverskudd etter skatt:16,1 MNOK, mot 16,1 MNOK samme periode i 2025Resultat hittil i år 48,2 MNOK, mot 43,0 MNOK i 2025Rentenetto 3,1 %mot 3,7 % samme periode i 2025Vekst i netto utlån 2,3 %siste 12 månederKostnadsgrad 49 %mot 45 % samme periode i 2025Egenkapitalavkastning etter skatt:12,7 % mot 13,3 % samme periode i 2025Forventer å komme tilbake til løpende egenkapitalavkastning på 15 %Utbytte på 0,50 NOKper aksje utbetalt i kvartalet, 1,26 NOKfor 2025Total utbytteutbetaling for inntektsåret 2025 var 83 %Kapitaldekningen var 24,7 %og 27,2 %medregnet resultat hittil i år