Slides
Page 1
Investorpresentasjon Q3 2025 Godt resultat og tilfredsstillende vekst ALLAN TROELSEN OG STEINAR SOGN KRISTIANSUND/SURNADAL
Page 2
• Røtter tilbake til 1835 • Forretningskapital: 42 mrd. kroner • Hjemmemarkedet er fra Ålesund i sør til Trondheim i nord • Mer enn 60.000 kunder • Aktiv i lokal og regional samfunns – og næringsutvikling SpareBank 1 Nordmøre har 190 års historie og erfaring Selvstendig lokalbank med regionalt perspektiv
Page 3
Intern - Nordmøre Ålesund 2001 Kristiansund 1835 Surnadal 1842 Molde 2001 Trondheim 2006 8 bankkontorer i Midt-Norge Hovedbaser: Surnadal og Kristiansund Finanskonsern med 230 ansatte Notert på Oslo Børs sin Hovedliste – ticker SNOR Eierandelsbrøk på ca. 36 % Aktiv i lokal og regional samfunns- og næringsutvikling Lokal sparebank med regionalt perspektiv
Page 4
Oppsummert etter Q3 2025 • God resultatutvikling i tredje kvartal • Stabil utlånsvekst • Fornøyde kunder • Ekstraordinære IKT-kostnader • God underliggende drift • Lav arbeidsledighet i markedsområdet • Fortsatt makroøkonomisk usikkerhet
Page 5
Nøkkeltall (konsern) 140 259 291 445 480 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Resultat før skatt hittil i år 16,91% 17,60% 17,45% 16,95% 17,54% 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Ren kjernekapital konsolidert med samarbeidende gruppe 3.056 3.230 3.437 3.723 4.092 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Egenkapital x hybridkapital 4,7 % 8,6 % 8,2 % 12,8 % 12,3 % 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Egenkapitalavkastning hittil i år
Page 6
Forretnings- og forvaltningskapital (konsern) 31.594 33.337 35.747 38.809 41.624 15.000 20.000 25.000 30.000 35.000 40.000 45.000 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Forretningskapital 25.085 26.180 26.818 27.584 29.953 - 5.000 10.000 15.000 20.000 25.000 30.000 35.000 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Forvaltningskapital morbank
Page 7
Resultatutvikling 445 15 0 22 3 28 -24 -7 -15 15 480 400 420 440 460 480 500 520 540 Resultatutvikling hittil i år vs i fjor
Page 8
Resultatutvikling 199 11 6 1 0 -23 -24 -3 -5 0 162 120 140 160 180 200 220 240 Resultatutvikling dette kvartal vs samme kvartal i fjor 200 7 0 2 -7 -45 0 -2 9 0 162 120 140 160 180 200 220 240 Resultatutvikling dette kvartal vs forrige kvartal
Page 9
Utlånsvekst PM 20.669 22.132 23.401 25.349 26.574 - 5.000 10.000 15.000 20.000 25.000 30.000 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Utlån PM Utlån PM 4,8 % 0,00% 2,00% 4,00% 6,00% 8,00% 10,00% 12,00% Tolvmånedersvekst PM Vekst
Page 10
Utvikling grønne lån personmarked 702 774 886 966 1.057 1.188 1.262 1.257 - 200 400 600 800 1.000 1.200 1.400 4. kv 2023 1. kv 2024 2. kv 2024 3. kv 2024 4. kv 2024 1. kv 2025 2. kv 2025 3. kv 2025 Utvikling grønne utlån personmarked
Page 11
Utlånsvekst BM 6.683 6.917 8.076 8.725 9.262 - 1.000 2.000 3.000 4.000 5.000 6.000 7.000 8.000 9.000 10.000 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Utlån BM Utlån BM 6,2 % 0,00% 2,00% 4,00% 6,00% 8,00% 10,00% 12,00% 14,00% 16,00% 18,00% Tolvmånedersvekst BM Vekst
Page 12
Utvikling grønne lån bedriftsmarked 480 463 513 517 498 457 421 440 417 397 388 470 581 562 556 374 262 251 232 204 203 214 382 442 - - - 2 2 2 2 2 - 200 400 600 800 1.000 1.200 1.400 1.600 4. kv 2023 1. kv 2024 2. kv 2024 3. kv 2024 4. kv 2024 1. kv 2025 2. kv 2025 3. kv 2025 Utvikling grønn portefølje bedriftsmarked Fiskeri og havbruk Næringsbygg Transport Fornybar energi
Page 13
Utlånsvekst Totalt 27.352 29.049 31.477 34.036 35.824 - 5.000 10.000 15.000 20.000 25.000 30.000 35.000 40.000 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Utlån Totalt Utlån Totalt 5,3 % 0,00% 2,00% 4,00% 6,00% 8,00% 10,00% 12,00% Tolvmånedersvekst totalt Vekst
Page 14
Netto renteinntekter 177 178 169 181 188 30.09.2024 31.12.2024 31.03.2025 30.06.2025 30.09.2025 Netto renteinntekter pr. kvartal 242 326 465 523 538 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Netto renteinntekter hittil i år 2,53% 2,51% 2,37% 2,43% 2,46% 30.09.2024 31.12.2024 31.03.2025 30.06.2025 30.09.2025 Netto renteinntekter pr. kvartal i % av FVK 1,29% 1,66% 2,26% 2,54% 2,45% 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Netto renteinntekter hittil i år i % av FVK
Page 15
Rentemargin 2,97% 1,22% 0,00% 0,50% 1,00% 1,50% 2,00% 2,50% 3,00% 3,50% Q1 18 Q2 18 Q3 18 Q4 18 Q1 19 Q2 19 Q3 19 Q4 19 Q1 20 Q2 20 Q3 20 Q4 20 Q1 21 Q2 21 Q3 21 Q4 21 Q1 22 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 Q3 24 Q4 24 Q1 25 Q2 25 Q3 25 Utlånsmargin mot Nibor Margin Utlån BM Margin Utlån PM 0,99% 1,28% -1,00% -0,50% 0,00% 0,50% 1,00% 1,50% 2,00% 2,50% Q1 18 Q2 18 Q3 18 Q4 18 Q1 19 Q2 19 Q3 19 Q4 19 Q1 20 Q2 20 Q3 20 Q4 20 Q1 21 Q2 21 Q3 21 Q4 21 Q1 22 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 Q3 24 Q4 24 Q1 25 Q2 25 Q3 25 Innskuddsmargin mot Nibor Margin Innskudd BM Margin Innskudd PM
Page 16
Rentemargin 3,96% 2,50% 0,00% 0,50% 1,00% 1,50% 2,00% 2,50% 3,00% 3,50% 4,00% 4,50% 5,00% Q1 18 Q2 18 Q3 18 Q4 18 Q1 19 Q2 19 Q3 19 Q4 19 Q1 20 Q2 20 Q3 20 Q4 20 Q1 21 Q2 21 Q3 21 Q4 21 Q1 22 Q2 22 Q3 22 Q4 22 Q1 23 Q2 23 Q3 23 Q4 23 Q1 24 Q2 24 Q3 24 Q4 24 Q1 25 Q2 25 Q3 25 Rentemargin Kundemargin BM Kundemargin PM
Page 17
Kostnader/Inntekter (konsern) 65,8 % 49,8 % 49,0 % 38,7 % 39,5 % 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Kostnader/Inntekter pr år 33,0 % 36,6 % 44,9 % 35,7 % 39,1 % 0,0 % 5,0 % 10,0 % 15,0 % 20,0 % 25,0 % 30,0 % 35,0 % 40,0 % 45,0 % 50,0 % 30.09.2024 31.12.2024 31.03.2025 30.06.2025 30.09.2025 Kostnader/Inntekter pr kvartal
Page 18
Kostnader/Inntekter x finansielle inntekter (konsern) 69,7 % 52,0 % 49,6 % 40,1 % 39,6 % 0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Kostnader/Inntekter pr år 33,5 % 43,7 % 45,7 % 35,9 % 39,4 % 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% 35% 40% 45% 50% 30.09.2024 31.12.2024 31.03.2025 30.06.2025 30.09.2025 Kostnader/Inntekter pr kvartal
Page 19
Resultat før skatt 140 259 291 445 480 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Resultat før skatt hittil i år 199 153 119 200 162 30.09.2024 31.12.2024 31.03.2025 30.06.2025 30.09.2025 Resultat før skatt kvartal
Page 20
Soliditet 16,62% 17,60% 18,34% 20,57% 22,11% 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Ren kjernekapital morbank 16,91% 17,60% 17,45% 16,95% 17,54% 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Ren kjernekapital konsolidert med samarbeidende gruppe 10,73% 9,30% 8,97% 9,00% 8,87% 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Uvektet kjernekapitaldekning (Leverage ratio)
Page 21
Fundingstruktur - 200 400 600 800 1.000 1.200 1.400 2025 - 2. halvår 2026 - 1. halvår 2026 - 2. halvår 2027 - 1. halvår 2027 - 2. halvår 2028 - 1. halvår 2028 - 2. halvår 2029 - 1. halvår 2029 - 2. halvår 2030 - 1. halvår 2030 - 2. halvår 2031 - 1. halvår 2031 - 2. halvår 2032 - 1. halvår 2032 - 2. halvår 2033 - 1. halvår 2033 - 2. halvår 2034 - 1. halvår 2034 - 2. halvår 2035 - 1. halvår 2035 - 2. halvår 2036 - 1. halvår Millioner Forfallstruktur funding Obligasjon Grønn Obligasjon Ansvarlig lån Fondsobligasjon
Page 22
Utvikling egenkapitalbevis 126 124 122 129 168 30.09.2021 30.09.2022 30.09.2023 30.09.2024 30.09.2025 Børskurs SNOR 168 80 90 100 110 120 130 140 150 160 170 180 31.03.2018 30.06.2018 30.09.2018 31.12.2018 31.03.2019 30.06.2019 30.09.2019 31.12.2019 31.03.2020 30.06.2020 30.09.2020 31.12.2020 31.03.2021 30.06.2021 30.09.2021 31.12.2021 31.03.2022 30.06.2022 30.09.2022 31.12.2022 31.03.2023 30.06.2023 30.09.2023 31.12.2023 31.03.2024 30.06.2024 30.09.2024 31.12.2024 31.03.2025 30.06.2025 30.09.2025 Utvikling SNOR Børskurs SNOR
Page 23
Egenkapitalbeviseierne pr. 30.09.2025 Egenkapitalbeviseierbrøk: 35,9 % Antall egenkapitalbeviseiere: 1.730 (1.521)
Page 25
Fortsatt positivt på Nordvestlandet • Norges Bank løftet rentebanen i september, og utsetter tidspunkt for rentenedgang • «Utsiktene»: Bedriftene i Møre og Romsdal har nøytrale forventninger til neste år, men det er stor variasjon – svakest i bygg og anlegg og blant små bedrifter • «Det siste året»: Det er fortsatt få igangsettingstillatelser til bolig, men bilbransjen har opplevd bedring. Sjømateksporten når nye høyder, men fiskerikvotene er under press • Omsetningsveksten i fylket gikk ned i 2024, sterkest vekst i Romsdal • Høyere snittpris og kortere omsetningstid på boligeiendom, men stor forskjell mellom prisen på nye og brukte boliger Kilde: Norges Banks regionale nettverk, 11.09.2025
Page 26
Strategihuset SpareBank 1 Nordmøre Visjon Vi utgjør en forskjell! Alltid attraktiv! Lønnsomt og lokalt finanshus Fantastiske kundeopplevelser! En super plass å jobbe! Aktivt samfunnsengasjement for generasjoner Vår kultur Best sammen! – Profesjonell med god kvalitet og etterlevelse – Sterkt kundefokus – Engasjement for innovasjon og utvikling Vår misjon SpareBank 1 Nordmøre skaper verdier og bærekraftig utvikling for våre kunder, eiere og lokalsamfunnet Verdier Nyskapende – Ærlig - Raus
Page 28
Investorkontakter Allan Troelsen Administrerende direktør +47 950 31 799 a llan.troelsen@bank.no Steinar Sogn Finansdirektør / CFO / Investorkontakt +47 906 16 167 steinar.sogn@bank.no
Page 29
Bankens bærekraftsarbeid - fokusområder Egen organisasjon • Medarbeidertilfredshet • Arbeidsmiljø • Forebygge sykefravær • Ekstern varslingskanal • God kjønnsbalanse • Årlig gjennomgang av etiske retningslinjer • Redusere klimaavtrykk: El-biler, lavere reiseaktivitet, redusere avfall • Etterleve krav til bærekraftsrapportering Produkter og tjenester • Grønne billån til El-bil • Grønne låneprodukter til bolig • Rådgivning med fokus på bærekraft • Fond med fokus på bærekraft • Grønne obligasjoner Samfunnsengasjement • Gavemidler • Sponsing • Næringsutvikling • Skape møteplasser • ++